书接上文
正当楚国还沉浸在战胜越国的喜悦中时，一封镶着金边的挑战书突然从海上飘来。这封挑战书来自神秘的"彩虹岛国"，他们号称拥有世界上最奇幻的宠物变形术，还附上了一段让人瞠目结舌的视频：一只普通的猫咪，在经过他们的"变形魔法"后，竟然变成了会喷火的飞龙！
视频里，彩虹岛国的国王戴着一顶镶满贝壳的皇冠，得意洋洋地说："楚国的熊猫不过是靠些花里胡哨的装备取胜，我们的宠物可是能实现真正的'华丽变身'！敢不敢来一场'宠物变形大对决'？"
小楚王气得直跺脚，怀里的熊猫也气鼓鼓地把竹子掰成了两半："太嚣张了！本王的熊猫什么没见过？这次一定要让他们知道，我们的熊猫才是变形界的王者！"
三皇子又开始摩拳擦掌："这次我要给熊猫设计一套'变形铠甲'，不仅能喷火，还能根据需要变换形态！"
发明家推了推眼镜，镜片闪过一道蓝光："我新研发了'宠物基因重组器'，只要扫描一下，就能让宠物暂时拥有其他动物的能力！不过......可能会出现一些意想不到的效果。"
"比如？"张康警惕地问。
"比如......"发明家挠挠头，"要是扫描了飞鸟和鱼，最后可能变成会飞的鱼，或者长着翅膀的海豚。"
训练正式开始。三皇子拿着图纸围着熊猫转圈圈："这次的铠甲要能变成翅膀、轮子，还有......对了！变成游泳圈！这样你就能在水里自由穿梭了！"熊猫一脸无奈，默默啃着竹子，仿佛在说"你开心就好"。
发明家拿着"基因重组器"追着熊猫跑："来试试这个！先扫描个老鹰的基因，说不定你就能飞了！"结果熊猫戴上仪器后，不仅长出了翅膀，还学会了老鹰的叫声，在训练场上"嗷嗷"乱叫，吓得御猫御犬四处逃窜。
太子则带着熊猫进行体能特训："听说彩虹岛国的宠物变形后速度超快，你得加强训练！来，绕着训练场跑十圈！"熊猫趴在地上，用爪子在地上画圈圈："本熊是国宝，不是运动员！"
比赛当天，彩虹岛国的场地布置得像个梦幻乐园，到处都是会发光的珊瑚和会唱歌的贝壳。第一个项目是"变形速度赛"，要求宠物在最短时间内完成指定变形。
彩虹岛国派出一只小狗，只见它钻进一个特制的"变形舱"，几秒钟后，一只威风凛凛的狮子走了出来！现场观众发出阵阵惊叹。
楚国这边，熊猫穿着三皇子设计的"变形铠甲"登场。三皇子对着遥控器大喊："变！"结果熊猫的铠甲先是变成了自行车，接着又变成了雨伞，最后居然变成了一个巨大的竹篮！熊猫被困在竹篮里，可怜巴巴地伸出爪子求救，逗得全场观众哈哈大笑。